C2C交易的合规特殊性
C2C（用户对用户）点对点加密交易是OTC市场中最分散、最难监管的交易形式。在这种模式下，买卖双方直接撮合，平台仅作为中间媒介，既不持有用户资金，也往往不深度参与交易过程。这使得C2C场景天然存在信息不对称和监管穿透难的问题。
与传统OTC商家相比，C2C交易的参与者更加分散，单笔金额相对较小，但交易频率极高。黑产利用这一特性，通过大量小额C2C交易对非法资金进行分层处理，规避单笔大额交易的风控触发阈值。这种"蚂蚁搬家"式的洗钱手法，给平台和监管机构带来了极大的识别挑战。
C2C场景的四类核心风险
分层洗钱风险： 将大额黑钱通过数十乃至数百笔C2C小额交易完成清洗，每笔交易独立看起来都"正常"。
虚假买家风险： 诈骗团伙通过C2C渠道购入加密货币，资金来源是受害者的受骗款项，平台在不知情的情况下成为洗钱链条的一环。
地址重复使用风险： 部分高风险用户频繁使用相同地址进行C2C交易，形成可识别的行为模式，但缺乏工具的平台无法及时发现。
跨平台资金转移风险： 用户在多个C2C平台间频繁转移资金，利用平台间信息不互通规避审查。
KYT在C2C场景中的落地方式
KYT系统在C2C场景中的价值，在于将链上行为与链下交易记录结合分析。具体落地方式包括以下几个层面。
在用户层面，KYT对每个参与C2C交易的钱包地址进行持续画像，识别其历史资金来源是否涉及高风险实体，如混币器、暗网市场或已知诈骗地址。在交易层面，系统对高频小额交易模式进行行为分析，识别"拆单"特征，触发人工复核流程。在平台层面，KYT定期生成用户风险报告，帮助合规团队识别平台内潜在的高风险用户群体，提前介入处置。
平台合规责任不因C2C模式而减轻
很多C2C平台认为，由于自己只是撮合方，合规责任相对较轻。但事实上，多个司法管辖区的监管机构已明确：无论交易模式如何，只要平台提供了法币与加密货币之间的兑换渠道，就须承担相应的AML义务。
部署KYT是C2C平台满足合规要求、规避执法风险的有效路径。更重要的是，完善的风控能力能够从根本上提升平台的用户信任度和品牌声誉。